L'Assor du Gyroscope : Une Nouvelle Voie Pour les Stablecoins ?
Gyroscope has raised $4.5 million in seed funding to create a Stablecoins called Gyro Dollars (GYD) with an innovative, all-weather reserve design. The funding round was co-led by Placeholder VC and Galaxy Ventures and included several renowned investors
Gyroscope est un nouveau projet de crypto-monnaie qui vise à créer un système de monnaie auto-stabilisant qui peut s'adapter aux conditions du marché et maintenir une valeur stable. Le projet a été lancé en 2021 par une équipe de développeurs qui cherchaient à résoudre certains des problèmes associés aux Stablecoins traditionnels, tels que le contrôle centralisé et la susceptibilité à la volatilité du marché. Ils prétendent avoir créé un nouveau troisième chemin entre les stablecoins centralisés et algorithmiques.
Qu'y a-t-il derrière Gyroscope ?
La technologie derrière Gyroscope est basée sur le concept d'auto-stabilisation, qui est une propriété des systèmes distribués qui leur permet de récupérer automatiquement des perturbations et de maintenir leur fonctionnalité. Dans le cas de Gyroscope, le mécanisme d'auto-stabilisation est conçu pour réguler l'offre et la demande du stablecoin Gyro et maintenir sa valeur stable.
Le principal objectif du protocole est son stablecoin, connu sous le nom de $GYD ou dollar Gyro, qui est libellé en dollars américains et stabilisé grâce à divers mécanismes au sein du protocole. Le premier de ces mécanismes est une conception de réserve tout-temps, qui vise à protéger la réserve de tout dommage potentiel. La réserve est conçue de manière à ce que tout problème rencontré par l'un des actifs détenus en son sein n'affecte qu'une petite partie de la réserve, plutôt que la réserve dans son ensemble. La réserve détient des actifs qui garantissent au moins 100 % de la valeur des Gyro dollars émis à tout moment. Actuellement, les actifs détenus dans les coffres de la réserve sont principalement d'autres stablecoins, mais cela peut changer à mesure que le protocole se développe.
Fonctionnalités supplémentaires
Des mécanismes supplémentaires tels que des AMM à prix plafonné, un flux de données croisées, un mécanisme de stabilité dynamique et une gouvernance optimiste sont en place pour stabiliser le système. Ces mécanismes fonctionnent aux côtés de la limitation de prix algorithmique pour garantir que le système reste stable.
Gyroscope utilise une conception d'oracle personnalisée appelée le flux de prix triangulé (TPF) et un oracle de jeton LP de pool Balancer personnalisé (BPT) pour obtenir des données et des flux de prix. Au lieu de se fier à un seul fournisseur d'oracle, la conception TPF utilise plusieurs sources de données on-chain pour déterminer le niveau de prix relatif, puis vérifie ce prix par rapport à divers oracles. Le système de prophètes que Gyroscope utilise vise à minimiser la confiance et à tolérer les pannes.
Le protocole Gyroscope est actuellement en version bêta sous le nom de gyro proto (p-GYD) sur Polygon à des fins de test avant le lancement complet sur Ethereum. L'équipe de développement derrière Gyroscope, FTL Labs, conserve temporairement le contrôle sur le protocole. Une fois en direct sur Ethereum, le pouvoir sera entre les mains d'un DAO dans le cadre de sa structure décentralisée.
Conclusion
Bien que la technologie de Gyroscope semble innovante, il est difficile de déterminer si elle peut survivre au marché baissier actuel ou devenir une autre arnaque, étant donné la dernière chute notoire de l'algorithme stablecoin algorithmique UST de Luna de Do Kwon. L'effondrement de TerraUSD a détruit environ 40 milliards de dollars de valeur et a envoyé des ondes de choc à travers l'industrie de la crypto-monnaie qui résonnent encore aujourd'hui. Il est crucial de noter que chaque nouveau projet comporte un certain niveau de risque, et les investisseurs devraient mener une due diligence approfondie avant d'investir dans n'importe quel projet de cryptomonnaie. Cependant, l'approche de Gyroscope en matière de conception de stablecoin semble prometteuse, et sa conception de réserve toutes saisons est une solution unique et innovante aux problèmes auxquels les stablecoins sont confrontés aujourd'hui. Si la startup peut réussir à exécuter ses plans avec succès, elle pourrait devenir un acteur important de l'industrie de la cryptomonnaie.
